من الاستقرار إلى المخاطرة: مناقشة تأثير "فخ الجوائز الكبرى" على الثروة والمجتمع
تستكشف هذه المقالة سلوك الناس الذي ينتقل من السعي لتحقيق عوائد مستقرة إلى متابعة جوائز عالية المخاطر، بالإضافة إلى التأثيرات العميقة لهذا التحول على الثروة الفردية والمجتمع ككل. على الرغم من أن بعض المفاهيم الرياضية متضمنة، إلا أن المحتوى سهل الفهم ويستحق القراءة المتأنية.
تخيل لعبة رمي العملة: الجهة الأمامية تفوز بنسبة 60%، والجهة الخلفية تخسر بنسبة 40%. كم مرة ستختار أن ترمي؟
في النظرة الأولى، يبدو أن هذه اللعبة تخلق الثروة بلا حدود. العائد المتوقع لكل عملية إلقاء عملة هو 20% من صافي الأصول، ومن الناحية النظرية يجب إلقاؤها عددًا لا نهائيًا من المرات، مما يؤدي في النهاية إلى accumulation ثروة هائلة.
ومع ذلك، إذا تم محاكاة 25000 شخص يقوم كل منهم برمي قطعة نقدية 1000 مرة، فإن النتائج تظهر أن معظم الناس في النهاية سيصبحون بلا شيء.
تنبع هذه النتيجة التي تبدو متناقضة من خاصية الضرب المتكررة لرمي العملة. على الرغم من أن القيمة المتوقعة للعبة (المتوسط الحسابي) تعطي عائد 20% في كل مرة يتم فيها رمي العملة، إلا أن المتوسط الهندسي يكون سلبياً، مما يعني أنه على المدى الطويل، فإن رمي العملة يؤدي فعلياً إلى تأثير الفائدة المركبة السلبية.
لماذا يحدث هذا؟ هنا تفسير بديهي:
يُقاس المتوسط الحسابي بالثروة المتوسطة الناتجة عن جميع النتائج الممكنة. في هذه اللعبة، يتم توزيع الثروة بشكل كبير لصالح عدد قليل من النتائج الكبرى. بينما يقيس المتوسط الهندسي الثروة المتوقعة التي يتم إنشاؤها في نتائج الوسيط.
توضح نتائج المحاكاة بوضوح الفروق بين الطرفين. ستعود الغالبية العظمى من المسارات إلى الصفر. للحفاظ على رأس المال في هذه اللعبة، يتعين عليك رمي 570 وجهًا و430 جانبًا. بعد 1000 رمية، تتركز جميع القيم المتوقعة في نتيجة الجائزة الكبرى التي تمثل 0.0001% فقط، أي حالات نادرة جدًا من رمي عدد كبير من الوجوه المتتالية.
تشكل الفارق بين المتوسط الحسابي والمتوسط الهندسي "مفارقة الجائزة الكبرى". يسميها الفيزيائيون بمشكلة التكرار، بينما يسميها المتداولون بتأثير التقلبات. عندما تكون القيمة المتوقعة مخفية في جوائز نادرة، لا يمكنك دائمًا تحقيق ما هو متوقع. إن المخاطرة المفرطة في مطاردة الجوائز الكبرى، ستجعل التقلبات العالية القيمة المتوقعة الإيجابية تتحول إلى خط يقترب من الصفر.
في السنوات الأخيرة، أصبحت ثقافة العملات المشفرة تجسيدًا حيًا لـ "مفارقة الجوائز". وقد أطلق البعض نقاشًا حول تفضيلات الثروة على وسائل التواصل الاجتماعي.
تفضيل الثروة على شكل لوغاريتم: كل دولار إضافي من القيمة أقل من الدولار السابق، مع زيادة حجم الأموال، ينخفض تفضيل المخاطر.
تفضيل الثروة الخطي: قيمة كل دولار هي نفسها، بغض النظر عن مقدار ما تكسبه، تظل ميول المخاطر ثابتة.
هناك من اقترح تفضيلات ثروة أسية أكثر راديكالية: كل دولار إضافي يصبح أكثر قيمة من الدولار السابق، وبالتالي مع زيادة حجم الأموال، تزداد الرغبة في المخاطرة، ويكونون على استعداد لدفع علاوة مقابل عوائد ضخمة.
تظهر هذه التفضيلات المختلفة للثروة أداءً مختلفًا تمامًا في لعبة إلقاء العملة المذكورة أعلاه. اختار بعض المستثمرين استراتيجية "إلقاء العملة بلا حدود"، وهذه العقلية ساعدتهم بالفعل في تحقيق تراكم ثروتهم الأولية. ومع ذلك، عند النظر إلى الأمر بعد ذلك، لم يكن من الغريب أنهم فقدوا في النهاية مبالغ ضخمة من المال.
هذه الحالات الفاشلة ليست مجرد تحذيرات في إدارة المخاطر، بل تعكس أيضًا تحولًا ثقافيًا أعمق - تفضيل النمو الثروي الخطّي أو حتى الأسي.
من المتوقع أن يمتلك المؤسسون تفكيرًا خطيًا في الثروة، وأن يكونوا على استعداد لتحمل مخاطر ضخمة لزيادة القيمة المتوقعة، ليصبحوا جزءًا من نظام استثماري يعتمد على قانون القوة. تعزز قصص النجاح الأسطورية لقلة من المؤسسين أسطورة مجال رأس المال المغامر بأسره، بينما يؤدي انحياز الناجي إلى تجاهل حقيقة أن معظم المؤسسين ينتهي بهم الأمر بلا شيء.
لقد تسربت هذه التفضيلات للمخاطر العالية إلى الثقافة اليومية. إن نمو الأجور يتخلف كثيرًا عن النمو المركب لرأس المال، مما يجعل الناس العاديين يعتقدون بشكل متزايد أن أفضل فرصة لتحقيق الحركة الصعودية الحقيقية تكمن في تلك الفرص التي تتوقع قيمة سلبية مثل اليانصيب. إن المقامرة على الإنترنت، وخيارات المخاطر العالية، والأسهم ذات المفاهيم الساخنة، والمراهنات الرياضية، والعملات meme في عالم العملات المشفرة، كلها تثبت تفضيل الناس للنمو الأسّي للثروة. لقد جعلت التكنولوجيا المضاربة سهلة، وتقوم وسائل التواصل الاجتماعي بنشر قصة كل شخص يصبح ثريًا، مما يجذب المزيد من الناس للمشاركة في المراهنات المحكوم عليها بالفشل.
الثقافة الحالية تتطور إلى ثقافة تعبد "الجوائز"، وقيمة البقاء تُقلل بشكل متزايد.
أدى تطور الذكاء الاصطناعي إلى تفاقم هذه الاتجاهات، مما زاد من انخفاض قيمة العمل، وعزز من وضع "الفائز يأخذ كل شيء". إن الرؤية المتفائلة لعصر الذكاء الاصطناعي بعد العمومية، التي يحلم بها المتفائلون التكنولوجيون، قد تبدو أكثر كأنها مليارات من الأشخاص يحملون دخلاً أساسياً في مطاردة "جوائز" رأس المال السلبي والمكانة.
في أقصى صوره، يظهر الرأسمالية وكأنها خلية نحل جماعية. تشير المبادئ الرياضية لـ "مفارقة الجائزة الكبرى" إلى أن اعتبار البشر كقوى عاملة قابلة للتبادل هو أمر منطقي، من أجل تحقيق أقصى قيمة متوقعة خطية على حساب عدد كبير من الأفراد. قد يكون هذا الأكثر فعالية للنمو الكلي، لكنه غير عادل للغاية في توزيع "الهدف والمعنى".
حذر البعض قائلاً: "الإنسان ليس ليتم تربيته؛ يجب أن يكون الإنسان مفيدًا، يجب أن يكون منتجًا، ويجب أن يشعر بالفخر."
ومع ذلك، فإن التطور السريع للتكنولوجيا والتحول نحو حوافز عالية المخاطر، هو بالضبط ما دفعنا نحو نتيجة هذا التحذير. في "عصر الجوائز"، كانت قوة الدفع للنمو تأتي من استغلال الأقران. أصبحت المنفعة والإنتاجية والفخر تنتمي بشكل متزايد إلى عدد قليل من الفائزين. لقد رفعنا المتوسط على حساب التضحية بالوسيط، مما أدى إلى اتساع الفجوات في السيولة والمكانة والكرامة، مما أدى إلى انتشار عدد كبير من الظواهر الثقافية السلبية. تظهر الآثار الخارجية الناتجة عن ذلك في الاضطرابات الاجتماعية، بدءًا من انتخاب السياسيين الشعبويين، وقد تنتهي بثورة عنيفة، وهو ما سيكلف كثيرًا للنمو المركب للحضارة.
كمتداول في سوق العملات المشفرة، شهدت بأم عيني التأثيرات السلبية التي أحدثها هذا التحول الثقافي. تمامًا مثل تجمع الجوائز، فإن الانتصار يعتمد على فشل عدد كبير من المتداولين الآخرين، وهذا يعد هدرًا كبيرًا للإمكانات البشرية.
عندما يسعى المتخصصون في الصناعة للحصول على نصائح حول التداول، فإنهم يجدون تقريبًا نفس النمط. جميعهم يتحملون مخاطر كبيرة، مما يؤدي إلى خسائر ضخمة. وراء ذلك عادة ما يكون هناك عقلية نادرة تتسبب في ذلك، شعور بالقلق من "التأخر"، ورغبة ملحة في تحقيق الأرباح بسرعة.
بالنسبة لذلك، فإن نصيحتي الشخصية تبقى ثابتة: بدلاً من المخاطرة لتحقيق الأرباح، من الأفضل أن تجمع المزيد من المزايا. لا تضغط على نفسك إلى حافة الهاوية من أجل الحصول على جائزة كبرى. تراكم الثروة هو المفتاح. يجب أن تجعل العائدات المتوسطة في أقصى حد. اصنع حظك بنفسك. تجنب الخسائر. الاستمرار سيؤدي في النهاية إلى النجاح.
لكن الواقع هو أن معظم الناس يجدون صعوبة في الحفاظ على المزايا. "الفوز بأكثر" ليس نصيحة شاملة. في المنافسة الشديدة للعبودية التكنولوجية، غالبًا ما يحتكر الفائزون "المعنى والهدف". وهذا يتعلق بمسألة المعنى نفسه، ربما نحتاج إلى نوع من إحياء الدين، يجمع بين التعاليم الروحية القديمة والواقع التكنولوجي الحديث.
على مر التاريخ، انتشر المسيحية على نطاق واسع لأنها وعدت بالخلاص للجميع. بينما انتشر البوذية بفكرة أن كل شخص يمكن أن يحقق الاستنارة.
يجب على الأنظمة العقائدية الحديثة المماثلة أن تفعل ذلك أيضًا، من خلال توفير الكرامة والهدف وطريق مختلف للمضي قدمًا للجميع، حتى لا يدمروا أنفسهم أثناء سعيهم وراء الجوائز الكبرى.
شاهد النسخة الأصلية
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
فخ الجائزة الكبرى: تأثير السعي وراء الثروة من الاستقرار إلى المخاطرة على المجتمع
من الاستقرار إلى المخاطرة: مناقشة تأثير "فخ الجوائز الكبرى" على الثروة والمجتمع
تستكشف هذه المقالة سلوك الناس الذي ينتقل من السعي لتحقيق عوائد مستقرة إلى متابعة جوائز عالية المخاطر، بالإضافة إلى التأثيرات العميقة لهذا التحول على الثروة الفردية والمجتمع ككل. على الرغم من أن بعض المفاهيم الرياضية متضمنة، إلا أن المحتوى سهل الفهم ويستحق القراءة المتأنية.
تخيل لعبة رمي العملة: الجهة الأمامية تفوز بنسبة 60%، والجهة الخلفية تخسر بنسبة 40%. كم مرة ستختار أن ترمي؟
في النظرة الأولى، يبدو أن هذه اللعبة تخلق الثروة بلا حدود. العائد المتوقع لكل عملية إلقاء عملة هو 20% من صافي الأصول، ومن الناحية النظرية يجب إلقاؤها عددًا لا نهائيًا من المرات، مما يؤدي في النهاية إلى accumulation ثروة هائلة.
ومع ذلك، إذا تم محاكاة 25000 شخص يقوم كل منهم برمي قطعة نقدية 1000 مرة، فإن النتائج تظهر أن معظم الناس في النهاية سيصبحون بلا شيء.
تنبع هذه النتيجة التي تبدو متناقضة من خاصية الضرب المتكررة لرمي العملة. على الرغم من أن القيمة المتوقعة للعبة (المتوسط الحسابي) تعطي عائد 20% في كل مرة يتم فيها رمي العملة، إلا أن المتوسط الهندسي يكون سلبياً، مما يعني أنه على المدى الطويل، فإن رمي العملة يؤدي فعلياً إلى تأثير الفائدة المركبة السلبية.
لماذا يحدث هذا؟ هنا تفسير بديهي:
يُقاس المتوسط الحسابي بالثروة المتوسطة الناتجة عن جميع النتائج الممكنة. في هذه اللعبة، يتم توزيع الثروة بشكل كبير لصالح عدد قليل من النتائج الكبرى. بينما يقيس المتوسط الهندسي الثروة المتوقعة التي يتم إنشاؤها في نتائج الوسيط.
توضح نتائج المحاكاة بوضوح الفروق بين الطرفين. ستعود الغالبية العظمى من المسارات إلى الصفر. للحفاظ على رأس المال في هذه اللعبة، يتعين عليك رمي 570 وجهًا و430 جانبًا. بعد 1000 رمية، تتركز جميع القيم المتوقعة في نتيجة الجائزة الكبرى التي تمثل 0.0001% فقط، أي حالات نادرة جدًا من رمي عدد كبير من الوجوه المتتالية.
تشكل الفارق بين المتوسط الحسابي والمتوسط الهندسي "مفارقة الجائزة الكبرى". يسميها الفيزيائيون بمشكلة التكرار، بينما يسميها المتداولون بتأثير التقلبات. عندما تكون القيمة المتوقعة مخفية في جوائز نادرة، لا يمكنك دائمًا تحقيق ما هو متوقع. إن المخاطرة المفرطة في مطاردة الجوائز الكبرى، ستجعل التقلبات العالية القيمة المتوقعة الإيجابية تتحول إلى خط يقترب من الصفر.
في السنوات الأخيرة، أصبحت ثقافة العملات المشفرة تجسيدًا حيًا لـ "مفارقة الجوائز". وقد أطلق البعض نقاشًا حول تفضيلات الثروة على وسائل التواصل الاجتماعي.
تفضيل الثروة على شكل لوغاريتم: كل دولار إضافي من القيمة أقل من الدولار السابق، مع زيادة حجم الأموال، ينخفض تفضيل المخاطر.
تفضيل الثروة الخطي: قيمة كل دولار هي نفسها، بغض النظر عن مقدار ما تكسبه، تظل ميول المخاطر ثابتة.
هناك من اقترح تفضيلات ثروة أسية أكثر راديكالية: كل دولار إضافي يصبح أكثر قيمة من الدولار السابق، وبالتالي مع زيادة حجم الأموال، تزداد الرغبة في المخاطرة، ويكونون على استعداد لدفع علاوة مقابل عوائد ضخمة.
تظهر هذه التفضيلات المختلفة للثروة أداءً مختلفًا تمامًا في لعبة إلقاء العملة المذكورة أعلاه. اختار بعض المستثمرين استراتيجية "إلقاء العملة بلا حدود"، وهذه العقلية ساعدتهم بالفعل في تحقيق تراكم ثروتهم الأولية. ومع ذلك، عند النظر إلى الأمر بعد ذلك، لم يكن من الغريب أنهم فقدوا في النهاية مبالغ ضخمة من المال.
هذه الحالات الفاشلة ليست مجرد تحذيرات في إدارة المخاطر، بل تعكس أيضًا تحولًا ثقافيًا أعمق - تفضيل النمو الثروي الخطّي أو حتى الأسي.
من المتوقع أن يمتلك المؤسسون تفكيرًا خطيًا في الثروة، وأن يكونوا على استعداد لتحمل مخاطر ضخمة لزيادة القيمة المتوقعة، ليصبحوا جزءًا من نظام استثماري يعتمد على قانون القوة. تعزز قصص النجاح الأسطورية لقلة من المؤسسين أسطورة مجال رأس المال المغامر بأسره، بينما يؤدي انحياز الناجي إلى تجاهل حقيقة أن معظم المؤسسين ينتهي بهم الأمر بلا شيء.
لقد تسربت هذه التفضيلات للمخاطر العالية إلى الثقافة اليومية. إن نمو الأجور يتخلف كثيرًا عن النمو المركب لرأس المال، مما يجعل الناس العاديين يعتقدون بشكل متزايد أن أفضل فرصة لتحقيق الحركة الصعودية الحقيقية تكمن في تلك الفرص التي تتوقع قيمة سلبية مثل اليانصيب. إن المقامرة على الإنترنت، وخيارات المخاطر العالية، والأسهم ذات المفاهيم الساخنة، والمراهنات الرياضية، والعملات meme في عالم العملات المشفرة، كلها تثبت تفضيل الناس للنمو الأسّي للثروة. لقد جعلت التكنولوجيا المضاربة سهلة، وتقوم وسائل التواصل الاجتماعي بنشر قصة كل شخص يصبح ثريًا، مما يجذب المزيد من الناس للمشاركة في المراهنات المحكوم عليها بالفشل.
الثقافة الحالية تتطور إلى ثقافة تعبد "الجوائز"، وقيمة البقاء تُقلل بشكل متزايد.
أدى تطور الذكاء الاصطناعي إلى تفاقم هذه الاتجاهات، مما زاد من انخفاض قيمة العمل، وعزز من وضع "الفائز يأخذ كل شيء". إن الرؤية المتفائلة لعصر الذكاء الاصطناعي بعد العمومية، التي يحلم بها المتفائلون التكنولوجيون، قد تبدو أكثر كأنها مليارات من الأشخاص يحملون دخلاً أساسياً في مطاردة "جوائز" رأس المال السلبي والمكانة.
في أقصى صوره، يظهر الرأسمالية وكأنها خلية نحل جماعية. تشير المبادئ الرياضية لـ "مفارقة الجائزة الكبرى" إلى أن اعتبار البشر كقوى عاملة قابلة للتبادل هو أمر منطقي، من أجل تحقيق أقصى قيمة متوقعة خطية على حساب عدد كبير من الأفراد. قد يكون هذا الأكثر فعالية للنمو الكلي، لكنه غير عادل للغاية في توزيع "الهدف والمعنى".
حذر البعض قائلاً: "الإنسان ليس ليتم تربيته؛ يجب أن يكون الإنسان مفيدًا، يجب أن يكون منتجًا، ويجب أن يشعر بالفخر."
ومع ذلك، فإن التطور السريع للتكنولوجيا والتحول نحو حوافز عالية المخاطر، هو بالضبط ما دفعنا نحو نتيجة هذا التحذير. في "عصر الجوائز"، كانت قوة الدفع للنمو تأتي من استغلال الأقران. أصبحت المنفعة والإنتاجية والفخر تنتمي بشكل متزايد إلى عدد قليل من الفائزين. لقد رفعنا المتوسط على حساب التضحية بالوسيط، مما أدى إلى اتساع الفجوات في السيولة والمكانة والكرامة، مما أدى إلى انتشار عدد كبير من الظواهر الثقافية السلبية. تظهر الآثار الخارجية الناتجة عن ذلك في الاضطرابات الاجتماعية، بدءًا من انتخاب السياسيين الشعبويين، وقد تنتهي بثورة عنيفة، وهو ما سيكلف كثيرًا للنمو المركب للحضارة.
كمتداول في سوق العملات المشفرة، شهدت بأم عيني التأثيرات السلبية التي أحدثها هذا التحول الثقافي. تمامًا مثل تجمع الجوائز، فإن الانتصار يعتمد على فشل عدد كبير من المتداولين الآخرين، وهذا يعد هدرًا كبيرًا للإمكانات البشرية.
عندما يسعى المتخصصون في الصناعة للحصول على نصائح حول التداول، فإنهم يجدون تقريبًا نفس النمط. جميعهم يتحملون مخاطر كبيرة، مما يؤدي إلى خسائر ضخمة. وراء ذلك عادة ما يكون هناك عقلية نادرة تتسبب في ذلك، شعور بالقلق من "التأخر"، ورغبة ملحة في تحقيق الأرباح بسرعة.
بالنسبة لذلك، فإن نصيحتي الشخصية تبقى ثابتة: بدلاً من المخاطرة لتحقيق الأرباح، من الأفضل أن تجمع المزيد من المزايا. لا تضغط على نفسك إلى حافة الهاوية من أجل الحصول على جائزة كبرى. تراكم الثروة هو المفتاح. يجب أن تجعل العائدات المتوسطة في أقصى حد. اصنع حظك بنفسك. تجنب الخسائر. الاستمرار سيؤدي في النهاية إلى النجاح.
لكن الواقع هو أن معظم الناس يجدون صعوبة في الحفاظ على المزايا. "الفوز بأكثر" ليس نصيحة شاملة. في المنافسة الشديدة للعبودية التكنولوجية، غالبًا ما يحتكر الفائزون "المعنى والهدف". وهذا يتعلق بمسألة المعنى نفسه، ربما نحتاج إلى نوع من إحياء الدين، يجمع بين التعاليم الروحية القديمة والواقع التكنولوجي الحديث.
على مر التاريخ، انتشر المسيحية على نطاق واسع لأنها وعدت بالخلاص للجميع. بينما انتشر البوذية بفكرة أن كل شخص يمكن أن يحقق الاستنارة.
يجب على الأنظمة العقائدية الحديثة المماثلة أن تفعل ذلك أيضًا، من خلال توفير الكرامة والهدف وطريق مختلف للمضي قدمًا للجميع، حتى لا يدمروا أنفسهم أثناء سعيهم وراء الجوائز الكبرى.