Analisis Data On-Chain: Prediksi Titik Tertinggi yang Mungkin Dicapai Bitcoin dalam Bull Run Ini
Seiring dengan Bitcoin menunjukkan momentum kenaikan yang kuat, para investor tidak dapat tidak mulai berpikir: seberapa tinggi harga Bitcoin dapat naik dalam bull run ini? Artikel ini akan menganalisis harga tertinggi yang mungkin dicapai Bitcoin dengan mengeksplorasi serangkaian model valuasi on-chain dan alat waktu siklus. Meskipun prediksi tidak dapat menggantikan respons fleksibel yang berbasis data, kerangka analisis ini dapat membantu kita memahami posisi pasar saat ini dan kemungkinan tren di masa depan.
Alat Prediksi Harga
Kita pertama-tama akan melihat beberapa model penilaian yang cukup akurat dalam sejarah. Meskipun respons real-time berbasis data biasanya lebih efektif daripada prediksi buta, mempelajari indikator-indikator ini masih dapat memberikan referensi yang kuat untuk perilaku pasar. Ketika ekonomi makro, derivatif, dan data on-chain mulai mengeluarkan sinyal peringatan, biasanya merupakan waktu yang baik untuk merealisasikan keuntungan, terlepas dari apakah sudah mencapai target harga tertentu. Menjelajahi alat penilaian ini dapat membantu pengambilan keputusan strategis saat dikombinasikan dengan analisis pasar yang lebih luas.
Model kunci mencakup beberapa jenis berikut:
Kapitalisasi pasar puncak: Memprediksi nilai puncak dengan mengalikan rata-rata kapitalisasi pasar historis dengan 35. Model ini secara akurat memprediksi puncak tahun 2017, tetapi tidak berhasil memprediksi siklus 2020-2021 dengan tepat. Saat ini model ini memprediksi lebih dari 500.000 dolar, yang tampaknya semakin tidak realistis.
Delta puncak: dengan mengurangi nilai pasar rata-rata dari nilai pasar yang dihasilkan, menghasilkan prediksi yang lebih realistis. Model ini memprediksi puncak antara 80.000 hingga 100.000 dolar pada periode sebelumnya.
Harga terminal: Berdasarkan perhitungan penghancuran usia koin yang disesuaikan dengan pasokan, ini adalah model yang paling mendekati setiap puncak dalam sejarah, termasuk puncak $64.000 pada tahun 2021. Saat ini diperkirakan sekitar $221.000, mungkin naik menjadi $250.000 atau lebih, dan dianggap sebagai model yang paling dapat dipercaya untuk memprediksi puncak makro Bitcoin.
Prediksi Puncak
Rasio MVRV adalah indikator kuat lainnya yang membandingkan nilai pasar dengan nilai yang direalisasikan, memberikan jendela terhadap psikologi investor. Rasio ini biasanya mencapai puncaknya sekitar 4 dalam siklus utama, saat ini berada di 2.34, menunjukkan masih ada ruang kenaikan yang signifikan. Secara historis, ketika MVRV mendekati 3.5 hingga 4, pemegang jangka panjang mulai merealisasikan keuntungan yang signifikan, biasanya menandakan kematangan siklus. Namun, karena pengembalian yang menurun, siklus ini mungkin tidak dapat mencapai 4 secara penuh. Dengan estimasi yang lebih konservatif di 3.5, kita dapat mulai memprediksi puncak yang lebih realistis.
Menghitung Harga Target
Momen dan valuasi sama pentingnya. Dengan menganalisis "pertumbuhan BTC sejak titik terendah siklus", kami menemukan bahwa beberapa siklus Bitcoin sebelumnya mencapai puncaknya sekitar 1060 hari setelah titik terendah. Saat ini, kami berada di sekitar 930 hari dalam siklus ini. Jika pola ini berlanjut, puncaknya mungkin akan datang dalam sekitar 130 hari.
Dalam sejarah, kenaikan harga yang dipicu oleh FOMO biasanya terjadi di akhir siklus, menyebabkan harga realisasi meningkat dengan cepat. Misalnya, dalam 130 hari terakhir tahun 2017, harga realisasi meningkat sebesar 260%; pada tahun 2021 meningkat sebesar 130%. Misalkan karena pengembalian yang semakin menurun, tingkat pertumbuhan berkurang setengahnya lagi, dari harga realisasi saat ini sebesar 47.000 dolar AS meningkat 65%, mungkin mencapai sekitar 78.000 dolar AS pada 18 Oktober.
Dengan harga target yang diperkirakan mencapai $78.000 dan target MVRV konservatif 3,5, kami mendapatkan potensi puncak harga Bitcoin sebesar $273.000. Meskipun ini tampak ambisius, lonjakan parabola yang terlihat dalam sejarah menunjukkan bahwa pergerakan ini mungkin terjadi dalam beberapa minggu, bukan beberapa bulan. Meskipun puncak yang diharapkan lebih mungkin berada di antara $150.000 hingga $200.000, bukti matematis dan on-chain menunjukkan bahwa valuasi yang lebih tinggi setidaknya mungkin. Penting untuk dicatat bahwa model-model ini akan disesuaikan secara dinamis; jika euforia pasar di akhir siklus meningkat, prediksi mungkin dengan cepat dipercepat lebih lanjut.
Kesimpulan
Memprediksi puncak pasti Bitcoin pada dasarnya memiliki ketidakpastian, terlalu banyak variabel yang tidak dapat dipertimbangkan sepenuhnya. Apa yang dapat kita lakukan adalah membangun kerangka probabilitas berdasarkan preseden sejarah dan data on-chain. Alat seperti rasio MVRV, harga terminal, dan puncak Delta telah berulang kali membuktikan nilainya dalam memprediksi puncak pasar. Meskipun target $273.000 tampak optimis, itu berakar pada pola sejarah, perilaku jaringan saat ini, dan logika waktu siklus. Pada akhirnya, strategi terbaik adalah bereaksi berdasarkan data daripada tingkat harga tetap. Gunakan alat ini untuk menyempurnakan hipotesis investasi, tetapi tetap cukup fleksibel untuk mengambil keuntungan tepat waktu saat ekosistem yang lebih luas mulai mengeluarkan sinyal puncak.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
6 Suka
Hadiah
6
5
Bagikan
Komentar
0/400
GasWaster69
· 2jam yang lalu
Kekakakan! Datang lagi menggambar BTC.
Lihat AsliBalas0
MidnightTrader
· 12jam yang lalu
Tidak sabar untuk melihat bull run besar.
Lihat AsliBalas0
SnapshotDayLaborer
· 12jam yang lalu
mengejar harga satu saat menyenangkan tutup semua posisi kuburan
Data on-chain menunjukkan bahwa Bitcoin mungkin akan menembus rekor baru di 27.3 ribu dolar.
Analisis Data On-Chain: Prediksi Titik Tertinggi yang Mungkin Dicapai Bitcoin dalam Bull Run Ini
Seiring dengan Bitcoin menunjukkan momentum kenaikan yang kuat, para investor tidak dapat tidak mulai berpikir: seberapa tinggi harga Bitcoin dapat naik dalam bull run ini? Artikel ini akan menganalisis harga tertinggi yang mungkin dicapai Bitcoin dengan mengeksplorasi serangkaian model valuasi on-chain dan alat waktu siklus. Meskipun prediksi tidak dapat menggantikan respons fleksibel yang berbasis data, kerangka analisis ini dapat membantu kita memahami posisi pasar saat ini dan kemungkinan tren di masa depan.
Alat Prediksi Harga
Kita pertama-tama akan melihat beberapa model penilaian yang cukup akurat dalam sejarah. Meskipun respons real-time berbasis data biasanya lebih efektif daripada prediksi buta, mempelajari indikator-indikator ini masih dapat memberikan referensi yang kuat untuk perilaku pasar. Ketika ekonomi makro, derivatif, dan data on-chain mulai mengeluarkan sinyal peringatan, biasanya merupakan waktu yang baik untuk merealisasikan keuntungan, terlepas dari apakah sudah mencapai target harga tertentu. Menjelajahi alat penilaian ini dapat membantu pengambilan keputusan strategis saat dikombinasikan dengan analisis pasar yang lebih luas.
Model kunci mencakup beberapa jenis berikut:
Kapitalisasi pasar puncak: Memprediksi nilai puncak dengan mengalikan rata-rata kapitalisasi pasar historis dengan 35. Model ini secara akurat memprediksi puncak tahun 2017, tetapi tidak berhasil memprediksi siklus 2020-2021 dengan tepat. Saat ini model ini memprediksi lebih dari 500.000 dolar, yang tampaknya semakin tidak realistis.
Delta puncak: dengan mengurangi nilai pasar rata-rata dari nilai pasar yang dihasilkan, menghasilkan prediksi yang lebih realistis. Model ini memprediksi puncak antara 80.000 hingga 100.000 dolar pada periode sebelumnya.
Harga terminal: Berdasarkan perhitungan penghancuran usia koin yang disesuaikan dengan pasokan, ini adalah model yang paling mendekati setiap puncak dalam sejarah, termasuk puncak $64.000 pada tahun 2021. Saat ini diperkirakan sekitar $221.000, mungkin naik menjadi $250.000 atau lebih, dan dianggap sebagai model yang paling dapat dipercaya untuk memprediksi puncak makro Bitcoin.
Prediksi Puncak
Rasio MVRV adalah indikator kuat lainnya yang membandingkan nilai pasar dengan nilai yang direalisasikan, memberikan jendela terhadap psikologi investor. Rasio ini biasanya mencapai puncaknya sekitar 4 dalam siklus utama, saat ini berada di 2.34, menunjukkan masih ada ruang kenaikan yang signifikan. Secara historis, ketika MVRV mendekati 3.5 hingga 4, pemegang jangka panjang mulai merealisasikan keuntungan yang signifikan, biasanya menandakan kematangan siklus. Namun, karena pengembalian yang menurun, siklus ini mungkin tidak dapat mencapai 4 secara penuh. Dengan estimasi yang lebih konservatif di 3.5, kita dapat mulai memprediksi puncak yang lebih realistis.
Menghitung Harga Target
Momen dan valuasi sama pentingnya. Dengan menganalisis "pertumbuhan BTC sejak titik terendah siklus", kami menemukan bahwa beberapa siklus Bitcoin sebelumnya mencapai puncaknya sekitar 1060 hari setelah titik terendah. Saat ini, kami berada di sekitar 930 hari dalam siklus ini. Jika pola ini berlanjut, puncaknya mungkin akan datang dalam sekitar 130 hari.
Dalam sejarah, kenaikan harga yang dipicu oleh FOMO biasanya terjadi di akhir siklus, menyebabkan harga realisasi meningkat dengan cepat. Misalnya, dalam 130 hari terakhir tahun 2017, harga realisasi meningkat sebesar 260%; pada tahun 2021 meningkat sebesar 130%. Misalkan karena pengembalian yang semakin menurun, tingkat pertumbuhan berkurang setengahnya lagi, dari harga realisasi saat ini sebesar 47.000 dolar AS meningkat 65%, mungkin mencapai sekitar 78.000 dolar AS pada 18 Oktober.
Dengan harga target yang diperkirakan mencapai $78.000 dan target MVRV konservatif 3,5, kami mendapatkan potensi puncak harga Bitcoin sebesar $273.000. Meskipun ini tampak ambisius, lonjakan parabola yang terlihat dalam sejarah menunjukkan bahwa pergerakan ini mungkin terjadi dalam beberapa minggu, bukan beberapa bulan. Meskipun puncak yang diharapkan lebih mungkin berada di antara $150.000 hingga $200.000, bukti matematis dan on-chain menunjukkan bahwa valuasi yang lebih tinggi setidaknya mungkin. Penting untuk dicatat bahwa model-model ini akan disesuaikan secara dinamis; jika euforia pasar di akhir siklus meningkat, prediksi mungkin dengan cepat dipercepat lebih lanjut.
Kesimpulan
Memprediksi puncak pasti Bitcoin pada dasarnya memiliki ketidakpastian, terlalu banyak variabel yang tidak dapat dipertimbangkan sepenuhnya. Apa yang dapat kita lakukan adalah membangun kerangka probabilitas berdasarkan preseden sejarah dan data on-chain. Alat seperti rasio MVRV, harga terminal, dan puncak Delta telah berulang kali membuktikan nilainya dalam memprediksi puncak pasar. Meskipun target $273.000 tampak optimis, itu berakar pada pola sejarah, perilaku jaringan saat ini, dan logika waktu siklus. Pada akhirnya, strategi terbaik adalah bereaksi berdasarkan data daripada tingkat harga tetap. Gunakan alat ini untuk menyempurnakan hipotesis investasi, tetapi tetap cukup fleksibel untuk mengambil keuntungan tepat waktu saat ekosistem yang lebih luas mulai mengeluarkan sinyal puncak.