Jalan Pertumbuhan dan Filosofi Investasi Arthur, Ahli Investasi Keuangan Desentralisasi
Arthur adalah seorang investor DeFi yang cukup legendaris, yang dalam waktu singkat 3 tahun telah mencapai pengembalian investasi 100 kali lipat. Kini ia telah beralih fokus pada investasi pasar sekunder, dan tetap menunjukkan kinerja yang luar biasa.
Arthur memasuki bidang cryptocurrency pada tahun 2017 saat berusia 20 tahun. Ia mengambil jurusan ekonomi dan minor kewirausahaan di Nanyang Technological University, serta aktif terlibat dalam kegiatan kampus, menjabat sebagai wakil ketua klub investasi, dan dilaporkan oleh media sebagai salah satu perwakilan investor muda.
Setelah lulus, Arthur bergabung dengan sebuah perusahaan perdagangan minyak besar sebagai trader, bertanggung jawab atas pengiriman, analisis, dan perdagangan. Pengalaman perdagangan komoditas ini membantunya membangun standar yang ketat dalam investasi kripto, sehingga dana yang dikelolanya dapat meminimalkan kerugian selama kejadian FTX.
Arthur secara bertahap tumbuh menjadi seorang investor berbasis fundamental, fokus pada aplikasi potensial cryptocurrency di luar spekulasi. Ini membawanya untuk menyelidiki lebih dalam ke dalam bidang Keuangan Desentralisasi pada awal 2019, dan memanfaatkan peluang yang dibawa oleh "DeFi Summer".
Saat ini Arthur adalah pendiri sebuah dana investasi, yang fokus utamanya adalah investasi di pasar sekunder cryptocurrency. Dia juga merupakan seorang pemimpin opini dengan ratusan ribu pengikut.
Arthur berpikir, setiap investor harus membentuk filosofi investasi mereka sendiri. Setelah filosofi ditetapkan, mereka harus mencari strategi investasi yang sesuai. Strategi akan disesuaikan seiring perubahan pasar, tetapi filosofi inti biasanya tidak akan berubah dengan mudah. Dari pengalaman ini, ia menyadari bahwa investasi yang sukses tidak hanya memerlukan ketajaman pengamatan, tetapi juga kemampuan untuk terus belajar dan beradaptasi dengan pasar.
Filosofi Investasi Arthur
Dalam proses tumbuh menjadi seorang investor, Arthur menemukan bahwa setiap orang memiliki kesamaan saat menjelajahi ide investasi.
Ia mengamati bahwa, selama 10-15 tahun terakhir, pentingnya pasar saham AS terus meningkat, menjadi satu-satunya pasar yang mengalami kenaikan jangka panjang di dunia. Sementara itu, pasar lain seperti Eropa dan Asia tidak menunjukkan tren kenaikan yang serupa. Oleh karena itu, tidak semua pasar akan mengalami kenaikan jangka panjang, kuncinya adalah melihat fundamental secara keseluruhan.
Arthur juga mencatat bahwa investasi nilai tradisional telah mengalami penurunan popularitas dalam beberapa tahun terakhir. Sebaliknya, investasi pada proyek-proyek yang memiliki potensi pertumbuhan ( seperti saham teknologi ) menunjukkan kinerja yang lebih baik. Dia juga cenderung untuk berinvestasi pada jenis proyek yang memiliki pertumbuhan.
Arthur percaya, untuk mendapatkan imbal hasil yang melebihi pasar, kuncinya adalah menemukan proyek-proyek yang memiliki potensi pertumbuhan di atas rata-rata pasar lebih awal daripada pasar itu sendiri. Ini adalah kunci untuk mendapatkan imbal hasil yang berlebih.
Dia percaya bahwa cryptocurrency sangat cocok untuk strategi investasi global ini, karena ia adalah aset yang terglobalisasi. Jika suatu proyek kripto menemukan posisi pasar yang tepat, ia dapat mencapai pertumbuhan yang cepat secara global.
Strategi Investasi DeFiance Capital
Arthur menyatakan bahwa skala dana yang mereka kelola berada di antara delapan hingga sembilan digit. Strategi investasi mereka terutama berdasarkan analisis fundamental untuk memilih cryptocurrency kecil dan menengah untuk diinvestasikan. Bitcoin, Ethereum, dan cryptocurrency besar lainnya bukanlah arah utama investasi mereka, karena tujuan mereka adalah untuk mengalahkan kinerja pasar cryptocurrency utama ini.
Dana ini awalnya fokus pada bidang Keuangan Desentralisasi, dan kemudian secara bertahap berkembang ke bidang lain yang memiliki potensi pertumbuhan, seperti kecerdasan buatan dan permainan. Mengenai bagaimana memastikan pemahaman yang cukup di masing-masing bidang, Arthur percaya bahwa kuncinya adalah meluangkan waktu untuk belajar. Sebagai investor, tidak perlu memahami secara mendalam seperti seorang teknisi, hanya perlu memiliki pemahaman dasar untuk mulai berinvestasi.
Saran untuk Pemula
Untuk memahami dengan cepat jalur baru, Arthur mengusulkan tiga langkah:
Evaluasi tingkat keterpaduan jalur ini dengan cryptocurrency. Beberapa aplikasi mungkin memaksakan penggunaan teknologi blockchain, sehingga tingkat keterpaduannya tidak tinggi.
Menilai kemungkinan adanya pertumbuhan yang cepat. Mengingat pasar umumnya cukup gelisah, jalur yang memerlukan waktu lebih lama untuk berkembang mungkin kurang menarik.
Mencari dukungan data. Siapkan beberapa data untuk mendukung pandangan Anda terhadap suatu jalur tertentu, dan berikan diri Anda waktu 3-6 bulan untuk memverifikasi penilaian tersebut. Jika setelah 6 bulan data masih tidak dapat mendukung pandangan awal, Anda harus meninjau kembali penilaian Anda.
Pelajaran Investasi DeFiance Capital
Arthur percaya bahwa kunci keberhasilan dalam perkembangan industri selama 5-7 tahun terakhir adalah "bertahan hidup". Selama tidak gagal, seseorang dapat dianggap sebagai investor yang relatif sukses.
Ia menunjukkan bahwa, selain risiko pasar, ada dua risiko utama yang perlu diperhatikan saat berinvestasi:
Risiko Custodian: Saat ini, dalam mengelola dana orang lain, harus ada operasi custodian yang baik. Disarankan untuk menggunakan layanan custodian terkemuka di industri untuk mengatasi masalah ini.
Risiko pihak lawan: termasuk risiko dari bursa dan proyek investasi itu sendiri. Dia mengingatkan investor untuk melakukan penilaian risiko dengan baik, dan tidak mudah mempercayai janji dari pihak proyek.
Arthur mengakui bahwa mereka telah mengalami kerugian di kedua bidang ini. Sejak tahun 2022, mereka menemukan ketidakseimbangan di pasar: banyak investasi ventura masuk, tetapi likuiditas pasar tidak cukup untuk menampung dana tersebut. Ini justru memberi kesempatan bagi pasar sekunder, karena pasar sekunder sangat fluktuatif, banyak LP yang enggan untuk terlibat.
Industri semakin matang, bagaimana seharusnya investor ritel merespons?
Arthur percaya bahwa keruntuhan FTX dan penyelesaian suatu platform perdagangan dengan pemerintah AS adalah tonggak penting dalam perkembangan industri. Meskipun beberapa operasi non-mainstream masih akan ada, namun akan semakin sulit untuk dilaksanakan.
Perubahan terbesar adalah pasar sedang bergerak ke arah institusional. Setelah bursa utama mencapai kesepakatan dengan regulator, operasi di masa depan mungkin akan menghadapi lebih banyak pembatasan.
Bagaimana cara menentukan waktu masuk dan keluar dengan tepat?
Arthur mengakui, ini adalah salah satu pertanyaan yang paling sulit untuk dipahami. Waktu pasar sangat penting bagi dunia cryptocurrency, tetapi tidak ada jawaban yang sepenuhnya benar. Strategi perlu disesuaikan secara terus-menerus berdasarkan kondisi pasar.
Dia percaya bahwa waktu terbaik untuk mendapatkan keuntungan di pasar bullish kali ini mungkin tidak lebih dari dua bulan, sekitar akhir Maret hingga awal April. Investor perlu memperhatikan berbagai indikator seperti faktor makro, likuiditas pasar, volume perdagangan, dan sentimen pasar.
Dalam analisis fundamental, Arthur akan memperhatikan data seperti volume transaksi di blockchain, order beli dan jual, serta kondisi pertumbuhan fundamental proyek. Dia menunjukkan bahwa banyak proyek blockchain mungkin mengalami lonjakan valuasi yang cepat dari sangat rendah menjadi sangat tinggi dalam waktu singkat, seperti jalur AI yang merupakan contoh khas.
Kasus Investasi Sukses DeFiance Capital
Arthur回忆, mereka investasi return tertinggi adalah sebuah proyek game, dengan puncak return mendekati 2000 kali. Meskipun jumlah investasi tidak besar, namun dari segi return, proyek ini adalah yang tertinggi.
Dari sudut pandang jalur, Keuangan Desentralisasi adalah bidang investasi mereka yang paling sukses. Mereka masuk ke jalur ini sejak awal, menginvestasikan banyak proyek Keuangan Desentralisasi yang kemudian menjadi blue chip.
Investasi DeFiance Capital di pasar sekunder juga sangat sukses. Karena banyak proyek DeFi di awal tidak memiliki putaran benih, mereka hanya bisa berinvestasi dengan membeli token atau berpartisipasi dalam penambangan likuiditas.
Pelajaran yang Dipetik dari Peristiwa Penting
Setelah mengalami beberapa peristiwa besar, Arthur memiliki tuntutan yang lebih tinggi terhadap integritas tim. Dia percaya bahwa jika ada masalah dengan karakter seseorang, tidak peduli seberapa sukses proyek tersebut, itu bisa runtuh dalam waktu singkat.
Satu refleksi lainnya adalah memperkuat pengendalian risiko. Meskipun telah berinvestasi di beberapa proyek yang kemudian bermasalah, mereka tidak mengalami kerugian besar karena pengendalian risiko yang tepat.
Pengalaman-pengalaman ini membuat Arthur semakin menghargai integritas dan manajemen risiko, serta membuatnya mendapatkan kepercayaan dari para investor, berhasil mengumpulkan putaran dana baru.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
Perjalanan pertumbuhan Arthur, seorang ahli investasi Keuangan Desentralisasi, dan rahasia pengembalian seratus kali lipat
Jalan Pertumbuhan dan Filosofi Investasi Arthur, Ahli Investasi Keuangan Desentralisasi
Arthur adalah seorang investor DeFi yang cukup legendaris, yang dalam waktu singkat 3 tahun telah mencapai pengembalian investasi 100 kali lipat. Kini ia telah beralih fokus pada investasi pasar sekunder, dan tetap menunjukkan kinerja yang luar biasa.
Arthur memasuki bidang cryptocurrency pada tahun 2017 saat berusia 20 tahun. Ia mengambil jurusan ekonomi dan minor kewirausahaan di Nanyang Technological University, serta aktif terlibat dalam kegiatan kampus, menjabat sebagai wakil ketua klub investasi, dan dilaporkan oleh media sebagai salah satu perwakilan investor muda.
Setelah lulus, Arthur bergabung dengan sebuah perusahaan perdagangan minyak besar sebagai trader, bertanggung jawab atas pengiriman, analisis, dan perdagangan. Pengalaman perdagangan komoditas ini membantunya membangun standar yang ketat dalam investasi kripto, sehingga dana yang dikelolanya dapat meminimalkan kerugian selama kejadian FTX.
Arthur secara bertahap tumbuh menjadi seorang investor berbasis fundamental, fokus pada aplikasi potensial cryptocurrency di luar spekulasi. Ini membawanya untuk menyelidiki lebih dalam ke dalam bidang Keuangan Desentralisasi pada awal 2019, dan memanfaatkan peluang yang dibawa oleh "DeFi Summer".
Saat ini Arthur adalah pendiri sebuah dana investasi, yang fokus utamanya adalah investasi di pasar sekunder cryptocurrency. Dia juga merupakan seorang pemimpin opini dengan ratusan ribu pengikut.
Arthur berpikir, setiap investor harus membentuk filosofi investasi mereka sendiri. Setelah filosofi ditetapkan, mereka harus mencari strategi investasi yang sesuai. Strategi akan disesuaikan seiring perubahan pasar, tetapi filosofi inti biasanya tidak akan berubah dengan mudah. Dari pengalaman ini, ia menyadari bahwa investasi yang sukses tidak hanya memerlukan ketajaman pengamatan, tetapi juga kemampuan untuk terus belajar dan beradaptasi dengan pasar.
Filosofi Investasi Arthur
Dalam proses tumbuh menjadi seorang investor, Arthur menemukan bahwa setiap orang memiliki kesamaan saat menjelajahi ide investasi.
Ia mengamati bahwa, selama 10-15 tahun terakhir, pentingnya pasar saham AS terus meningkat, menjadi satu-satunya pasar yang mengalami kenaikan jangka panjang di dunia. Sementara itu, pasar lain seperti Eropa dan Asia tidak menunjukkan tren kenaikan yang serupa. Oleh karena itu, tidak semua pasar akan mengalami kenaikan jangka panjang, kuncinya adalah melihat fundamental secara keseluruhan.
Arthur juga mencatat bahwa investasi nilai tradisional telah mengalami penurunan popularitas dalam beberapa tahun terakhir. Sebaliknya, investasi pada proyek-proyek yang memiliki potensi pertumbuhan ( seperti saham teknologi ) menunjukkan kinerja yang lebih baik. Dia juga cenderung untuk berinvestasi pada jenis proyek yang memiliki pertumbuhan.
Arthur percaya, untuk mendapatkan imbal hasil yang melebihi pasar, kuncinya adalah menemukan proyek-proyek yang memiliki potensi pertumbuhan di atas rata-rata pasar lebih awal daripada pasar itu sendiri. Ini adalah kunci untuk mendapatkan imbal hasil yang berlebih.
Dia percaya bahwa cryptocurrency sangat cocok untuk strategi investasi global ini, karena ia adalah aset yang terglobalisasi. Jika suatu proyek kripto menemukan posisi pasar yang tepat, ia dapat mencapai pertumbuhan yang cepat secara global.
Strategi Investasi DeFiance Capital
Arthur menyatakan bahwa skala dana yang mereka kelola berada di antara delapan hingga sembilan digit. Strategi investasi mereka terutama berdasarkan analisis fundamental untuk memilih cryptocurrency kecil dan menengah untuk diinvestasikan. Bitcoin, Ethereum, dan cryptocurrency besar lainnya bukanlah arah utama investasi mereka, karena tujuan mereka adalah untuk mengalahkan kinerja pasar cryptocurrency utama ini.
Dana ini awalnya fokus pada bidang Keuangan Desentralisasi, dan kemudian secara bertahap berkembang ke bidang lain yang memiliki potensi pertumbuhan, seperti kecerdasan buatan dan permainan. Mengenai bagaimana memastikan pemahaman yang cukup di masing-masing bidang, Arthur percaya bahwa kuncinya adalah meluangkan waktu untuk belajar. Sebagai investor, tidak perlu memahami secara mendalam seperti seorang teknisi, hanya perlu memiliki pemahaman dasar untuk mulai berinvestasi.
Saran untuk Pemula
Untuk memahami dengan cepat jalur baru, Arthur mengusulkan tiga langkah:
Evaluasi tingkat keterpaduan jalur ini dengan cryptocurrency. Beberapa aplikasi mungkin memaksakan penggunaan teknologi blockchain, sehingga tingkat keterpaduannya tidak tinggi.
Menilai kemungkinan adanya pertumbuhan yang cepat. Mengingat pasar umumnya cukup gelisah, jalur yang memerlukan waktu lebih lama untuk berkembang mungkin kurang menarik.
Mencari dukungan data. Siapkan beberapa data untuk mendukung pandangan Anda terhadap suatu jalur tertentu, dan berikan diri Anda waktu 3-6 bulan untuk memverifikasi penilaian tersebut. Jika setelah 6 bulan data masih tidak dapat mendukung pandangan awal, Anda harus meninjau kembali penilaian Anda.
Pelajaran Investasi DeFiance Capital
Arthur percaya bahwa kunci keberhasilan dalam perkembangan industri selama 5-7 tahun terakhir adalah "bertahan hidup". Selama tidak gagal, seseorang dapat dianggap sebagai investor yang relatif sukses.
Ia menunjukkan bahwa, selain risiko pasar, ada dua risiko utama yang perlu diperhatikan saat berinvestasi:
Risiko Custodian: Saat ini, dalam mengelola dana orang lain, harus ada operasi custodian yang baik. Disarankan untuk menggunakan layanan custodian terkemuka di industri untuk mengatasi masalah ini.
Risiko pihak lawan: termasuk risiko dari bursa dan proyek investasi itu sendiri. Dia mengingatkan investor untuk melakukan penilaian risiko dengan baik, dan tidak mudah mempercayai janji dari pihak proyek.
Arthur mengakui bahwa mereka telah mengalami kerugian di kedua bidang ini. Sejak tahun 2022, mereka menemukan ketidakseimbangan di pasar: banyak investasi ventura masuk, tetapi likuiditas pasar tidak cukup untuk menampung dana tersebut. Ini justru memberi kesempatan bagi pasar sekunder, karena pasar sekunder sangat fluktuatif, banyak LP yang enggan untuk terlibat.
Industri semakin matang, bagaimana seharusnya investor ritel merespons?
Arthur percaya bahwa keruntuhan FTX dan penyelesaian suatu platform perdagangan dengan pemerintah AS adalah tonggak penting dalam perkembangan industri. Meskipun beberapa operasi non-mainstream masih akan ada, namun akan semakin sulit untuk dilaksanakan.
Perubahan terbesar adalah pasar sedang bergerak ke arah institusional. Setelah bursa utama mencapai kesepakatan dengan regulator, operasi di masa depan mungkin akan menghadapi lebih banyak pembatasan.
Bagaimana cara menentukan waktu masuk dan keluar dengan tepat?
Arthur mengakui, ini adalah salah satu pertanyaan yang paling sulit untuk dipahami. Waktu pasar sangat penting bagi dunia cryptocurrency, tetapi tidak ada jawaban yang sepenuhnya benar. Strategi perlu disesuaikan secara terus-menerus berdasarkan kondisi pasar.
Dia percaya bahwa waktu terbaik untuk mendapatkan keuntungan di pasar bullish kali ini mungkin tidak lebih dari dua bulan, sekitar akhir Maret hingga awal April. Investor perlu memperhatikan berbagai indikator seperti faktor makro, likuiditas pasar, volume perdagangan, dan sentimen pasar.
Dalam analisis fundamental, Arthur akan memperhatikan data seperti volume transaksi di blockchain, order beli dan jual, serta kondisi pertumbuhan fundamental proyek. Dia menunjukkan bahwa banyak proyek blockchain mungkin mengalami lonjakan valuasi yang cepat dari sangat rendah menjadi sangat tinggi dalam waktu singkat, seperti jalur AI yang merupakan contoh khas.
Kasus Investasi Sukses DeFiance Capital
Arthur回忆, mereka investasi return tertinggi adalah sebuah proyek game, dengan puncak return mendekati 2000 kali. Meskipun jumlah investasi tidak besar, namun dari segi return, proyek ini adalah yang tertinggi.
Dari sudut pandang jalur, Keuangan Desentralisasi adalah bidang investasi mereka yang paling sukses. Mereka masuk ke jalur ini sejak awal, menginvestasikan banyak proyek Keuangan Desentralisasi yang kemudian menjadi blue chip.
Investasi DeFiance Capital di pasar sekunder juga sangat sukses. Karena banyak proyek DeFi di awal tidak memiliki putaran benih, mereka hanya bisa berinvestasi dengan membeli token atau berpartisipasi dalam penambangan likuiditas.
Pelajaran yang Dipetik dari Peristiwa Penting
Setelah mengalami beberapa peristiwa besar, Arthur memiliki tuntutan yang lebih tinggi terhadap integritas tim. Dia percaya bahwa jika ada masalah dengan karakter seseorang, tidak peduli seberapa sukses proyek tersebut, itu bisa runtuh dalam waktu singkat.
Satu refleksi lainnya adalah memperkuat pengendalian risiko. Meskipun telah berinvestasi di beberapa proyek yang kemudian bermasalah, mereka tidak mengalami kerugian besar karena pengendalian risiko yang tepat.
Pengalaman-pengalaman ini membuat Arthur semakin menghargai integritas dan manajemen risiko, serta membuatnya mendapatkan kepercayaan dari para investor, berhasil mengumpulkan putaran dana baru.