Аналіз коливань фінансового ринку та перспектив криптоактивів
Після тижня тарифних тертя фінансові ринки, нарешті, отримали короткочасну відпустку. Проте, як довго цей спокій триватиме, залишається невідомим. Тарифні питання, як несподівана подія, викликали уникнення ризику капіталу та емоційні коливання, що призвело до значних коливань на ринку.
Якщо ринок адаптується до змін фундаментальних показників, що викликані митами, і емоцій ризику будуть вивільнені, загальне фінансове середовище, ймовірно, знову знайде баланс. Це також пояснює, чому світові фондові ринки, зокрема американські, закрилися в п'ятницю зростанням, закінчивши тиждень нестабільності. Змінюючи індекс волатильності S&P 500, ми можемо чітко побачити цю тенденцію.
Минулого тижня індекс волатильності досяг нещодавнього рекорду, його рівень порівнянний з фінансовими коливаннями, викликаними пандемією 2020 року. Це також є основною причиною таких великих коливань на ринку протягом останнього тижня.
З огляду на те, що цей великий коливання тимчасово вщухло, фокус, що впливає на рух Криптоактивів, знову повернувся до двох традиційних тем: інфляції та зниження процентних ставок. Адже лише зниження ставок може забезпечити достатню ліквідність, щоб надати імпульс зростанню ризикових активів, представлених біткоїном.
Порівнюючи глобальну грошову масу за останні 10 років з динамікою біткоїна, ми можемо чітко побачити тісний зв'язок між ними. Величезний ріст біткоїна за останні 10 років базується на різкому збільшенні глобальної грошової маси, і ця кореляція значно перевищує інші фінансові показники.
Це також пояснює, чому щоразу, коли публікуються важливі дані про інфляцію або зниження процентних ставок, біткоїн завжди зазнає коливань, оскільки ці дані в кінцевому підсумку впливають на те, чи можуть нові кошти надходити в сферу криптоактивів.
Однак, наразі ринок, здається, надто зосереджений на шляхах зниження процентних ставок Федеральної резервної системи, ігноруючи ще один не менш важливий показник — обсяги активів центрального банку. Цей показник відображає стан ліквідності нашої валюти і так само тісно пов'язаний з коливаннями биткоїна.
З історичних даних видно, що зміни в масштабах активів центрального банку зазвичай випереджають суттєві коливання на ринку біткоїнів та криптоактивів. У біткоїн-булл-ринку 2017 року, незважаючи на те, що Федеральна резервна система протягом року підвищила процентні ставки тричі та реалізувала кількісне послаблення, активи з ризиком, очолювані біткоїном, все ще демонстрували вражаючі результати через новий рекорд у масштабах активів центрального банку.
Крім того, існує певна кореляція між обсягом активів центрального банку та індексом S&P 500. На основі даних 2015-2024 років річний коефіцієнт кореляції між ними становить приблизно 0,32.
Тому, окрім уваги до монетарної політики США, нам також потрібно уважно стежити за змінами фінансових даних в країні. Нещодавно з'явилася інформація, що "інструменти монетарної політики, такі як зниження резервів та зниження процентних ставок, вже мають достатньо простору для коригування і можуть бути застосовані в будь-який момент", на що варто продовжувати звертати увагу.
Слід зазначити, що станом на січень 2025 року загальна сума депозитів в нашій країні становить 42,3 трильйона доларів США, що значно перевищує 17,93 трильйона доларів США в США. Це означає, що наша країна має більший простір для маневру в фінансовій політиці, і якщо ліквідність покращиться, це може принести нові можливості на ринку.
Звичайно, існує певна невизначеність щодо того, чи зможе поліпшення ліквідності коштів безпосередньо принести користь ринку криптоактивів, але нещодавні зміни в політиці Гонконгу вже дали позитивні сигнали. У порівнянні з кількома роками тому, поточне політичне середовище та доступ до ринку вже помітно покращилися.
В цілому, ринкове середовище швидко змінюється, можливості і виклики існують одночасно. У таких умовах інвестори повинні бути насторожі та підготовлені, щоб вчасно скористатися можливостями, коли вони з'являться.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
13 лайків
Нагородити
13
3
Поділіться
Прокоментувати
0/400
RektRecorder
· 08-05 08:13
Вражений, я одразу ж All in купувати просадку
Переглянути оригіналвідповісти на0
MevTears
· 08-05 08:11
Ця хвиля булрану ще не почалася, а вже закінчилася.
Переглянути оригіналвідповісти на0
MidnightMEVeater
· 08-05 07:44
Псих фанатів локшини заходить, знову настала північна година для заробітку.
Активи Центрального банку можуть стати ключовим показником для руху Біткойна
Аналіз коливань фінансового ринку та перспектив криптоактивів
Після тижня тарифних тертя фінансові ринки, нарешті, отримали короткочасну відпустку. Проте, як довго цей спокій триватиме, залишається невідомим. Тарифні питання, як несподівана подія, викликали уникнення ризику капіталу та емоційні коливання, що призвело до значних коливань на ринку.
Якщо ринок адаптується до змін фундаментальних показників, що викликані митами, і емоцій ризику будуть вивільнені, загальне фінансове середовище, ймовірно, знову знайде баланс. Це також пояснює, чому світові фондові ринки, зокрема американські, закрилися в п'ятницю зростанням, закінчивши тиждень нестабільності. Змінюючи індекс волатильності S&P 500, ми можемо чітко побачити цю тенденцію.
Минулого тижня індекс волатильності досяг нещодавнього рекорду, його рівень порівнянний з фінансовими коливаннями, викликаними пандемією 2020 року. Це також є основною причиною таких великих коливань на ринку протягом останнього тижня.
З огляду на те, що цей великий коливання тимчасово вщухло, фокус, що впливає на рух Криптоактивів, знову повернувся до двох традиційних тем: інфляції та зниження процентних ставок. Адже лише зниження ставок може забезпечити достатню ліквідність, щоб надати імпульс зростанню ризикових активів, представлених біткоїном.
Порівнюючи глобальну грошову масу за останні 10 років з динамікою біткоїна, ми можемо чітко побачити тісний зв'язок між ними. Величезний ріст біткоїна за останні 10 років базується на різкому збільшенні глобальної грошової маси, і ця кореляція значно перевищує інші фінансові показники.
Це також пояснює, чому щоразу, коли публікуються важливі дані про інфляцію або зниження процентних ставок, біткоїн завжди зазнає коливань, оскільки ці дані в кінцевому підсумку впливають на те, чи можуть нові кошти надходити в сферу криптоактивів.
Однак, наразі ринок, здається, надто зосереджений на шляхах зниження процентних ставок Федеральної резервної системи, ігноруючи ще один не менш важливий показник — обсяги активів центрального банку. Цей показник відображає стан ліквідності нашої валюти і так само тісно пов'язаний з коливаннями биткоїна.
З історичних даних видно, що зміни в масштабах активів центрального банку зазвичай випереджають суттєві коливання на ринку біткоїнів та криптоактивів. У біткоїн-булл-ринку 2017 року, незважаючи на те, що Федеральна резервна система протягом року підвищила процентні ставки тричі та реалізувала кількісне послаблення, активи з ризиком, очолювані біткоїном, все ще демонстрували вражаючі результати через новий рекорд у масштабах активів центрального банку.
Крім того, існує певна кореляція між обсягом активів центрального банку та індексом S&P 500. На основі даних 2015-2024 років річний коефіцієнт кореляції між ними становить приблизно 0,32.
Тому, окрім уваги до монетарної політики США, нам також потрібно уважно стежити за змінами фінансових даних в країні. Нещодавно з'явилася інформація, що "інструменти монетарної політики, такі як зниження резервів та зниження процентних ставок, вже мають достатньо простору для коригування і можуть бути застосовані в будь-який момент", на що варто продовжувати звертати увагу.
Слід зазначити, що станом на січень 2025 року загальна сума депозитів в нашій країні становить 42,3 трильйона доларів США, що значно перевищує 17,93 трильйона доларів США в США. Це означає, що наша країна має більший простір для маневру в фінансовій політиці, і якщо ліквідність покращиться, це може принести нові можливості на ринку.
Звичайно, існує певна невизначеність щодо того, чи зможе поліпшення ліквідності коштів безпосередньо принести користь ринку криптоактивів, але нещодавні зміни в політиці Гонконгу вже дали позитивні сигнали. У порівнянні з кількома роками тому, поточне політичне середовище та доступ до ринку вже помітно покращилися.
В цілому, ринкове середовище швидко змінюється, можливості і виклики існують одночасно. У таких умовах інвестори повинні бути насторожі та підготовлені, щоб вчасно скористатися можливостями, коли вони з'являться.