En un julio con demasiadas noticias, el mercado de valores de EE. UU. se mantuvo firme.
El mes de julio de 2025 se concentró en los informes financieros del segundo trimestre de las empresas, y debido a la coincidencia de importantes indicadores económicos y la reunión de políticas de la Reserva Federal (Fed), fue un mes de inundación de información para los participantes del mercado. A pesar de ello, el mercado de valores se mantuvo en general sólido, con el S&P 500 aumentando un 2.2% y el Nasdaq 100 un 2.4% en el mes, cerrando con resultados estables.
A finales de julio, se observaron signos positivos en las negociaciones comerciales entre Estados Unidos y China, así como un sólido aumento en la demanda en el ámbito de la inteligencia artificial y los centros de datos por parte de grandes empresas tecnológicas como Alphabet [GOOGL], Meta Platforms [META] y Microsoft [MSFT].

Fundamentos actuales: Rebote brusco por las estadísticas de empleo y la renuncia de un director de la FRB
Rango y precio de cierre de la semana pasada (semana del 28 de julio) (tasa Bid de Manex Trader FX)

・Dólar estadounidense/Yen: 147.292 yenes a 150.914 yenes 147.389 yenes

・Euro/dólar estadounidense: 1.13911 dólares a 1.17701 dólares 1.17392 dólares

・Euro/Yen: 169.723 yen a 173.891 yen 170.904 yen
La semana pasada (semana del 28 de julio) dólar estadounidense / yen: un vaivén en una semana
La semana pasada (semana del 28 de julio), hubo importantes eventos financieros como el FOMC (Comité Federal de Mercado Abierto de EE. UU.), la reunión del Banco de Japón y las estadísticas de empleo de EE. UU. Tanto el FOMC como la reunión del Banco de Japón fueron de gran relevancia.

La caída del mercado de valores de EE. UU. resalta las preocupaciones sobre una desaceleración económica a medida que las estadísticas de empleo no cumplen con las expectativas. La escena bursátil de Japón está tranquila con las ganancias clave de empresas como Toyota. La atención también está en la próxima reunión del partido gobernante en medio de la turbulencia política.

El ensayo discute el impacto de las estadísticas de empleo de EE. UU. de julio de 2025 en el mercado de valores, destacando paralelismos con un escenario similar de agosto de 2024. Enfatiza la importancia de mantener una perspectiva de inversión a largo plazo a pesar de las fluctuaciones del mercado a corto plazo.

El mercado de valores de EE. UU. experimentó caídas en los índices clave tras los decepcionantes datos de empleo de julio. Las principales acciones tecnológicas como Apple y Amazon fueron vendidas en gran medida, contribuyendo a las tendencias a la baja continuas en el Dow, Nasdaq y S&P 500. Los indicadores económicos reflejaron un mercado laboral debilitado.

El ensayo discute el rendimiento reciente del S&P 500, destacando su aumento significativo y las condiciones de mercado estables. Examina la recuperación de las acciones relacionadas con la IA, las perspectivas positivas para las ganancias corporativas y los beneficios de un dólar más débil para las empresas estadounidenses. También aborda estrategias de inversión, particularmente la importancia de invertir a largo plazo.

Cadence Design Systems [CDNS] aumenta sus ingresos en un 20% debido a la demanda relacionada con la IA
La compañía de desarrollo de herramientas EDA que automatiza el diseño de circuitos integrados y dispositivos electrónicos, Cadence Design Systems [CDNS], anunció que sus resultados financieros para el segundo trimestre de 2025 (abril-junio) mostraron ingresos de 1.275 millones de dólares, un aumento del 20% en comparación con el mismo período del año anterior, y una utilidad neta de 165 millones de dólares, una disminución del 30%. El EPS (ganancia por acción) no GAAP es de 1.65 dólares, superando en un 6.1% las previsiones del mercado de 1.55 dólares, recopiladas por LSEG (Grupo de la Bolsa de Valores de Londres).
La demanda relacionada con la generación de inteligencia artificial (IA) ha impulsado las ventas, logrando un aumento del 20% en los ingresos. Además del aumento en el costo de ventas y los gastos de mantenimiento,

El ensayo revisa las tendencias del mercado para Bitcoin del 25 de julio al 31 de julio, detallando las fluctuaciones de precios debido a varios factores como las negociaciones comerciales de EE. UU. y las decisiones de la FOMC. Pronostica posibles ajustes para agosto, considerando los indicadores económicos y la legislación que afecta al mercado de criptomonedas.

El rendimiento de la cartera ha experimentado un leve descenso a aproximadamente el 15% de retornos excesivos desde su inicio debido a los desafíos del mercado en julio, pero aún supera significativamente los benchmarks. La estrategia para agosto incluye varias nuevas acciones y exclusiones.

El ensayo analiza las perspectivas de las tasas de interés en EE. UU. a finales de 2025, enfatizando las posibles presiones sobre las tasas de interés reales debido a la desaceleración económica, las expectativas de inflación por aranceles y la inflación salarial, y la necesidad de estrategias de inversión equilibradas en bonos y acciones.

El mercado de valores de EE. UU. experimentó caídas en todos los índices principales, con el Dow cayendo 330 puntos en medio de expectativas reducidas para recortes de tasas y preocupaciones sobre las acciones del sector salud. Los próximos datos de empleo añaden precaución al mercado.

El Banco de Japón decidió mantener la tasa de interés de política en aproximadamente 0.5% mientras revisaba al alza la perspectiva de inflación para el año fiscal 2025 al 2.7%, principalmente debido al aumento de los precios de los alimentos. Enfatizaron un enfoque cauteloso, subrayando la importancia de los datos reales sobre las predicciones para las decisiones de política futura.

El ensayo examina el reciente aumento de la depreciación del yen frente al dólar estadounidense, analizando su relación con los diferenciales de tasas de interés y las implicaciones de la inestabilidad política de Japón. Sugiere que la debilidad del yen es impulsada por el comercio especulativo en lugar de los fundamentos económicos, con un enfoque notable en los efectos de los déficits comerciales.

En junio de 2025, el índice de producción industrial de Japón mostró un aumento del 1.7%, a pesar de una disminución en los envíos. Aunque se espera que algunos sectores como la electrónica crezcan, permanecen incertidumbres. La inversión en equipos es constante, lo que sugiere una economía resistente.

El ensayo analiza el potencial de crecimiento a largo plazo de las empresas de IA que vale la pena mantener en los próximos años, destacando a Nvidia, Meta Platforms, Amazon, Aurora Innovation y Uber Technologies por sus fortalezas y posiciones únicas en el ecosistema de IA.

El ensayo revisa los resultados financieros del segundo trimestre de varias empresas, incluidas Intuitive Surgical, Schlumberger, Charles Schwab, 3M y Verizon Communications, señalando que todas superaron las expectativas del mercado en ingresos y ganancias por acción.

La evolución de la IA ha transformado la programación, permitiendo que las tareas se realicen utilizando lenguaje natural en lugar de lenguajes de programación tradicionales. Como resultado, la competencia en inglés se ha vuelto crucial para instruir efectivamente a la IA, marcando un cambio en las habilidades esenciales para los programadores en la era de la IA.

La reciente reunión del FOMC reveló una división sobre las políticas de tasas de interés, con dos miembros de la junta oponiéndose a la decisión de mantener las tasas. A pesar de la presión continua para recortes, el presidente Powell enfatizó la cautela, señalando las incertidumbres económicas. Las decisiones de política futura dependerán de factores como la inflación y las tendencias del empleo.

El ensayo discute las fluctuaciones significativas en el mercado euro/yem, enfocándose particularmente en su aumento hasta julio de 2024, que se desvió del diferencial de tasas de interés entre Japón y Alemania. Analiza cómo el colapso del euro/yem fue influenciado por los movimientos en el dólar/yem y especula sobre las tendencias futuras en relación con las diferencias en las tasas de interés.